上午七时后，率军出发，约行15里至绿坑，经毒水嶂，前方敌踪若有若无，第二团濡滞不进，恚甚。十时，领安流渡，敌军犹未退尽，狼狈不堪，为乡团杀死者皆是也。以许旅调赴丰顺，兜抄饶平、潮汕洪部，不能牵制畲坑，恐林逆主力集中河口对战，故留吴部在鲤鱼冈警戒，即下令(凡七项)，亲督主力再由安流循周江、锡坪间闻道驰进，决于明日先取五华，及抵周江圩时，天已黑夜，路长又难行也。此乃我不正攻兴宁，先从间道袭取五华，平生战略得意之一也。
是时，陈炯明与洪兆麟在梅县。
这支军队之人员经过一层甄选，又受过思想和精神的训练，在战场上更有“革命军连坐法”之制裁，而且金钱的策励也并未放弃，所以战无不胜。
蒋介石以粤军参谋长之资格亲临指挥东征军左翼，越打越精，战略战术的谋划指导、军纪、思想上的严戒，使这支学军成了劲旅。在中国近代史上有了这次广东局势的突破，已展开新的一页。事实上，蒋介石在主持黄埔之前，并未真正显露头角，而这次东征他开始成了家喻户晓之人物。今日之举，蒋很得意：兜抄、牵制、驰进、袭取……真乃绝妙也!
上午六时后，督校部由周江圩疾进，越甘盎、围、甘嶂，水田水径，跬步维艰，时虞炮兵之失败也。午后一时，至锡坪，坦然大道，至风门坳，天色薄暮，抵西林坝宿营。闻前卫第一团尚未入五华城，殊皇虑，即令何团长部队潜伏郭外，取包围之势，城中有一伪连长出巡哨，获之，因此为向导，混充运弹队，赚开南门，一拥而入。敌惊溃，纷纷夺东北门出，向兴宁及赣边奔窜，寓(擒)逆湘军王得庆部、林逆行营官长数名，夺械弹辎重无算。今日军行一百二十里，兵临城下，敌始知觉，窃自诩为神。十时，下令三项。
条谕驻军期间办公规则。
驻军期间勤务令。
出奇兵，督军疾进。潜伏城外，取包围之势；抓“舌头”为向导，混充运弹队，赚开城门，一拥而入。擒得官长数名、夺枪弹辎重无算。战绩确实不小!强行军百二十里，兵临城下，敌始知觉，蒋介石“自诩为神”，神助也。
九时，入五华城，即令第一团留屯，自率第二团及陈旅出发，进攻兴宁，途次得钱团长报告：“敌婴城固守，我军直薄城下，不得入。”至五里亭时，饬各部夜半举城；六时后，敌援卒然至，猛袭南门第二营，作大包围势，力拒始少却。以城南地势不利，命徙阵地至西门外，时天昏黑，第二团第一、四、五各连，在此及神光山一带，彻宵与敌对抗。午夜，在五里亭行营召集陈旅长、钱团长，决定次晨攻军计划，深虑水口、畲坑之敌来援，彷徨达曙。
敌军固守城池，地势险峻，与我不利，难以攻入，且敌有援兵将至，彻夜与敌对抗未果。蒋介石当即召集阵前会议，决定次晨攻守计划，深虑敌援即至，彷徨不安直捱到天明。
拂晓，水口援逆黄叶兴股，果渐逼近迎，侧听繁密枪声，甚恐有失，怃然曰：“万一丧熠，个人不足惜，其如全军生命、本党成败何!”外出视察，枪声更骤，唯见陈旅蚁附神光山而上，正在肉搏，少顷，枪声顿隐，乃知我军追奔趋远。傍午，至两门一带视察，即以新丰街为攻击点，下令子午后三时，会破南门外南济桥之敌。五时，钱团占领新丰街，得据高楼对城中俯瞰，心始安。一面挥第三营向西门施攻，一面架炮侧射南方，见敌转至西门还击，该团急由南门袭入，敌乃纷向东门逃去，击毙该团、营长多名，获战利品无算，林逆仅以身免，时夜十时许也。是役因逆敌节次失利，调集劲援，死守坚城，为最后之挣扎，兼以浃旬**霖涨逾数尺，将士淋漓阵地中，伤亡及病者相枕藉，竟乃不二日庆此成功。战事一结束，诚为本党之幸。
拂晓，敌援近逼，枪声密集甚恐有失。蒋介石惊恐不已：若没全军，一人是小，党途是大。急视察，观敌情，当机立断，命打南门外南济桥之敌，占领新丰街转危为安。再令攻西门加以架炮侧射，敌营混乱，遁逃东门。此战虽将士伤亡不小，但终归胜利，击毙团、营长多名，获战利品无数，不到二日，攻城战结束。蒋始松了一口气。
上午九时，入兴宁城，驻节于县公署，驰电汕头，告捷许总司令。
今教导第一团及警卫军集中兴宁，第二团向罗冈，陈旅向马头，分道追敌。
下午五时，行营接胡留守汉民通电，讣闻总理凶耗。
政治部筹备五华县党部。
21日晨,蒋介石率部进入兴宁县城。第一次东征的一连串战事，到此告一段落。
“士兵之阵亡及因伤残废者，共计600余人，以第一期随余出征500之子弟，与教导团3000同志之军，死伤几逢三分之一。……呜呼!吾校同志，前仆后继，每于肉搏登城、碧血淋漓之时，毫无悸怖状，浩然捐生，乐如还乡，总理主义之所感也!”（蒋介石《黄埔军校第一期同学录序》）(1925年4月)。
当天(21日)，驰电汕头，向粤军许(崇智)总司令告捷。下午5时，粤军总司令部行营接到胡汉民的电报：“总理逝世!”真是一个惊天的讣告!
这已是迟到的消息了。孙中山于1925年3月12日因肝癌逝世于北京，享年59岁。
中央党部唯恐影响前线士气，故让报传达到东征战场，是在9天之后。而在这个期间的棉湖血战，非常奇妙地正好成了告慰孙中山在天之灵的战役。
现在回过头来叙述一下孙中山的毕生最后之旅行――离粤北上过程。孙中山是在1924年11月13日由广州乘永丰舰出发，途经黄埔，视察陆军军官学校，然后转往香港，换乘日本邮船“春阳丸”，于17日到达上海。随行有孙夫人及汪兆铭、邵元冲、李烈钧等20人。北上的目的，就是11月10日发表的《北上宣言》之主张――召集国民会议，以谋中国之统一与建设，及废除不平等条约。
北上途径，是由上海取道日本，而非直接前往北京。因为当时津浦铁路不通，同时，从上海驶往天津的轮船客满。
孙中山于30日乘“北岭丸”轮船由神户出发，12月4日到达天津。天津正值隆冬严寒季节，寒风刺骨，对旅途劳顿的孙中山不无影响。他在勉强抵达行馆张园时，身体已在发烧，而且肝病发作，经德国医生治疗数天之后，热度虽然退去，但肝痛仍未完全止住。
此后，病状稍见好转，体力已恢复到可以躺在病榻上和国民党的同志们谈话。同志们劝他去北京彻底疗养，乃于31日到达北京，住入北京饭店。
翌日(1925年元旦)，延请外国医师六七人会诊，断定肝脏有病，但还不能判明病名。
1月20日，病情急剧恶化。24日、25日两天，不能进饮食，体温升高、脉搏加快。26日，经医师团决定移住协和医院，施行剖腹检查，肉眼可见肝脏坚硬如木头，经显微镜检验，断定为肝癌末期症状。至少3年前就已经罹患了癌症，早已超越了药物效率可能治疗的阶段。此时，虽然已有镭放射的医疗方法，但为时已晚，终于群医束手，回天乏术!
上午九时，举行望祭，凡一周。闻总理弃党，朝夕惘惘，尝曰：“既带军队，自当以死自誓，在军日取手枪藏怀，恐为敌所乘，不如自杀，尚有生人乐趣耶?遁世葆真乎?抑负重荷重托乎?皇然不能自决。”
以教导第一团杳无消息，不能集中兴宁，时以为念。晚七时，何团长忽来行营，接见甚欢，遂与筹进攻梅县计划，下两令(一五项，一七项)。
是日，与廖仲恺、胡汉民、许崇智、谭延?通电，谨承总理遗志，继续努力革命。
孙中山的逝世，对于在广东东江作战的革命军，无疑是给予相当大的冲击。蒋介石在当时骤闻孙中山的噩耗，茫然自失，甚至想到自杀。可是军临前线，不容许自顾沉浸在哀伤气氛中，而必须勉抑悲痛，益励初衷。遂即与廖仲恺、胡汉民、许崇智、谭延?等人联名向全国同志发表通电：“谨承总理遗志，继续努力革命。”
关于孙中山弥留之际情形为：
遗嘱签名之后，孙中山和夫人谈话颇久，然后对同志说：“我此次直上北京，为谋和平统一。我所主张统一方法，是开国民会议，实行三民主义和五权宪法，建设新国家。……甚望诸同志奋斗努力，使国民会议早日开成，达到实现三民主义和五权宪法之目的。如是，我在九泉之下，亦堪瞑目。”
说完这些话之后，孙中山呼吸困难，一面喘息，一面断断续续地微呼“和平”!“奋斗”!“救中国”！
12日，早晨9时稍过，孙中山唤汪兆铭近前，好像要说什么，但发不出声音来，汪兆铭劝他睡一睡；他的喉咙里堵满了痰，面孔变得灰白。9时半与世长辞。
“总理的逝世，原是由于肝病复发，但是总理之所以罹此不治之症，乃由于革命奋斗、积劳瘁忧愤于一身，有以致之。……总理的这种冒险与牺牲的精神，不只是普通的流血牺牲，而乃是发其救国救民之‘大仁’以‘死天下之心’，激励全党同志‘重新担负起革命的责任’，树立了革命精神懔然万古的宸极!”（蒋介石《革命历史的启示和革命责任的贯彻》）(1969年3月)。
晨起，撰整理军队令稿。
上午，往野战病院抚视伤病员。
撰感言一首。
令教导团第二团回石马，向大柘前进追敌。
调第一团官长17人回黄埔，训练新兵，成立一补充团。
蒋介石所撰《感言》一首。如下：
“斩草须要除根，擒贼必先擒王，不诛叛逆陈炯明，不算革命真男儿。剜其心肝，祭我总理神灵，肃清东江余孽，实行三民主义，继续先烈生命，完成本党责任。”
这首《感言》，近乎誓言，表达当时蒋介石对孙中山的怀念，对叛徒陈炯明的憎恶以及“总理遗训”履行者自许的心态。
午正，以大丧，集合两团官兵训话于兴宁县城东门外。
撰文哀告全军。
在兴宁营次，研究《孙子》十三篇，至此日毕。军事不外乎审测敌情，明别地形，奇正虚实，远近险易，行动迅捷，军心团结，与顾详敌意，并敌一向而已。
审机察势，便利专一。专一者，其集中之谓乎。
撰文衣告全军。
3月27日正午，蒋介石在克服之后的兴宁县城东门外集合黄埔军官学校教导第一、二团全体官兵，为哀掉孙中山而训话如下：
我们的总理已于本月十二日在北京病故了。总理的死，是本校本党最悲哀、最不幸的事，也是我们世界人类最大的损失。总理在日，对于本校的希望和教育的热心，以及他的形容、态度、思想、言论，应该如何追慕，我们静立五分钟，仔细回想一番，用志哀悼。总理去年起程北上的时候，经过本校，特到黄埔对岸鱼珠炮台一带，看看我们第一期同学的筑城的工作。他回来在途中对我说：“我现在进京，将来能否回来尚不能定，然而我进京是去奋斗的，就是死了也可安心。”我就问总理为何说这些话，总理又说:“我所提倡的三民主义，将来能希望实行的，就在你这个黄埔陆军军官学校的学生了。凡人总是要死的，不过要死得其所，我今天能看见黄埔的官长、学生、士兵们这样奋勇的精神，可以继续我的生命，所以我虽死也能安心。”总理这一番话，大家听见的人，还是一定能牢记的。此后还要努力奋斗，达到我们主义的成功，才算得总理的信徒，才算是中国国民党党员!总理生病的原因，前次我已经讲过了，他的病和他的死，全因为主义不能彻底实行，而且陈炯明叛党以来，已有三年之久，而党员不能除掉这个区区叛逆，所以忧愤成疾，以至于死。现在陈炯明的军队虽然被我们打败了一大半，但陈炯明本人还没有拿到，总是我们主义实行的障碍，希望大家以后更加努力，杀了陈炯明，才能得革命的成功，实行主义才能慰总理的英灵。总理自知此次的病不能治，所以对于党，对于国，对于本校，都嘱咐好的。现在总理虽死，我们可以照总理的教训做去，与他生存一样。……我们黄埔军官学校教导团，是将来中国革命军主干的军队。……这次攻兴宁，我们不足二千五百人，敌人共有一万五千余人。我们能胜利的原因，全在服从官长命令，团结一致，只有前进，没有后退，其次就在遵守军纪，爱护人民。……假使总理在此看见这样情景，一定非常欢喜。现在总理虽死，他的灵魂在上，也是非常欣慰的，他的灵魂一定会来保护我们的。只要我们努力奋斗，总可以不负我们总理的一番苦心。
附蒋介石哀告全军文
顷接大本营留守胡电开：“得京电，我大元帅痛于本月十二日九时三十分在京逝世云。”呜呼!我大元帅毕生为主义奋斗，三民主义实为我大元帅之第二生命，只求主义实行，则我大元帅虽死犹生，此后继志述事，唯赖我军将士任之。呜呼!国步艰难，民生凋敝，至于此极，我军将士应知我大元帅既薨之后，本军救国救民之责任更重，所期万众一心，努力奋斗，铲除军阀与帝国主义者之势力，实行三民主义，期慰我大元帅之幽灵!现在东江叛逆之主力为我击破，而余气未清、首未得，本军职在杀贼，更须鼓勇直前，消灭残孽，湔雪党耻，竭尽党军责任。庶几，大元帅得以瞑目于九原，而我军将士亦得不负我大元帅训练党军、培植将士、实行主义、继续生命之至意，望各共勉之。